Principles of Accounting, Volume 1: Financial Accounting（会計学原理 第1巻：財務会計）

引用

Franklin, M., Graybeal, P., & Cooper, D. (2019). Principles of Accounting, Volume 1: Financial Accounting. OpenStax, Rice University. Free official edition: https://openstax.org/details/books/principles-financial-accounting

章の要約

本書はOpenStaxの2巻本『Principles of Accounting』の前半にあたる。序文によれば、この2巻本は財務会計と管理会計を扱う2学期制の科目向けで、会計専攻の学生にも専攻外の学生にも向けて書かれている。全16章は三つの段階に分かれる。基礎と会計サイクル全体（第1〜5章）、実際に営業する企業の勘定とシステム（第6〜13章）、企業形態とキャッシュ・フロー計算書（第14〜16章）である。各章は学生や若い事業主を主人公とする短い「Why It Matters」の話で始まり、いくつかの章は内容を一歩進める付録節で終わる。本文の後には、商品販売業のBanyan Goodsを例に財務諸表分析（水平分析・垂直分析と各種比率）を扱う付録A、貨幣の時間価値を導入する付録B、参考資料を挙げる付録C、そして多肢選択問題と設問の奇数番号の解答を載せた解答集がある。

第1章：社会における会計の役割

会計を「ビジネスの言語」、すなわち意思決定のために財務情報を整理・分析・伝達する営みとして紹介する。投資家や債権者など外部の利用者に向けた財務会計と、内部の利用者に向けた管理会計を区別し、組織を営利・政府・非営利に分類し、株主や貸し手から規制当局、従業員に至る利害関係者を挙げる。SECと一般に公正妥当と認められた会計原則（GAAP）、企業が資金を調達する三つの方法（利益を生む営業、株式による調達、借入）を説明し、最後にCPA、CMA、CIA、CFEなどの資格と会計のキャリアパスを紹介する。

第2章：財務諸表入門

四つの財務諸表（損益計算書、所有者持分計算書、貸借対照表、キャッシュ・フロー計算書）とその相互関係を紹介する。流動と非流動、有形と無形の区別、三つの法的事業形態、会計等式（資産＝負債＋所有者持分）、10の財務諸表要素を説明し、財務諸表を作成する順序と書式を示したうえで、最初の流動性指標として運転資本と流動比率を導入する。

第3章：取引の分析と記録

第3〜5章では、Mark Summersが営むクリーニング店Supreme Cleanersという一つの事例を通して、会計サイクル全体をたどる。第3章はFASB、SEC、概念フレームワークを説明し、収益と費用の認識、取得原価、完全開示、企業実体、保守主義、貨幣的測定、継続企業、会計期間といった原則と前提を示す。拡張された会計等式と勘定科目表を導入し、サイクルの最初の4ステップ、すなわち取引の分析、仕訳、総勘定元帳のT勘定への転記、修正前試算表の作成を扱い、試算表の誤りの見つけ方にも触れる。

第4章：決算整理のプロセス

発生主義会計と現金主義会計、暦年と会計年度、中間期間を説明する。四つの代表的な決算整理（前払費用、前受収益、未収収益、未払費用）を扱い、決算整理仕訳は必ず損益計算書の勘定一つと貸借対照表の勘定一つに関わり、現金は決して含まないという規則を示す。その後、決算整理後試算表、財務諸表、10欄精算表を作成する。

第5章：会計サイクルの完了

収益・費用をIncome Summary勘定経由で締め切る四つの締切仕訳、永久勘定と一時勘定の違い、締切後試算表を扱う。区分表示の貸借対照表を導入し、流動性、運転資本、流動比率に再び触れる。付録では、あるサービス業を設立から財務諸表の作成まで一巡させる。

第6章：商品売買取引

ビデオゲーム小売店J&J Gamesを例に、サービス業と商品販売業の営業循環、継続記録法と棚卸計算法を対比する。継続記録法での仕入と売上（値引き、返品・値引、別途の売上原価の仕訳を含む）を記録し、輸送中の商品の所有権と運賃負担を決めるFOB出荷地点渡しとFOB仕向地渡しを説明する。多段階式と単一式の損益計算書を比べ、売上総利益率を導入し、付録で棚卸計算法での仕訳を繰り返す。

第7章：会計情報システム

会計情報システムを、紙でもコンピュータでも、入力・処理・出力・保存として説明する。大部分は特殊仕訳帳（売上帳、仕入帳、現金収入帳、現金支出帳）と、売掛金・買掛金の補助元帳にあて、どの取引をどの仕訳帳に記録し、いつ総勘定元帳に転記するかの規則を示す。最後に、データ分析、データセキュリティ、ブロックチェーン、不正調査会計など、会計と情報システムが交わるキャリア分野を紹介する。

第8章：不正、内部統制、現金

不正のトライアングル（認識された機会、動機、正当化）と内部統制の目的を紹介し、責任の明確化、文書化、保険、職務の分離などの原則を示す。定額資金前渡制としての小口現金、統制に対する経営者の責任と「トップの姿勢」、銀行勘定調整表とその仕訳、財務諸表不正を扱い、HealthSouthとEnronを例に挙げて、公開会社に適用されるサーベンス・オクスリー法の概要を示す。

第9章：債権の会計

売掛金を収益認識と対応原則に結びつけ、自社の掛売りと第三者のクレジットカードによる販売を記録する。直接償却法と引当金法を比較し、後者については三つの見積方法（損益計算書による売上高比率法、貸借対照表による売掛金比率法、年齢調べ法）を示す。さらに売掛金回転率と売掛金回収日数、貸倒見積りを通じた利益調整と利益操作の違い、長期プロジェクトの収益認識（工事進行基準、工事完成基準、割賦基準）、利息、満期決済と不渡りを含む受取手形を扱う。付録には貸倒見積りの総合例がある。

第10章：棚卸資産

販売可能商品の原価が期末棚卸高と売上原価にどう分かれるかを説明し、四つの原価配分法（個別法、先入先出法、後入先出法、加重平均法）を棚卸計算法と継続記録法の両方で計算する。原価の流れの仮定は商品の物理的な動きと一致しなくてよいこと、実務では現在継続記録法が主流であることを述べる。続いて期首・期末棚卸高の誤りが損益計算書と貸借対照表に及ぼす影響を示し、最後に棚卸資産回転率と在庫日数を扱う。

第11章：長期資産

シルクスクリーン印刷機を買うかどうか迷う新米事業主Liamの話を軸に、有形資産と無形資産、資本的支出と費用を区別する。定額法、生産高比例法、200%定率法による減価償却、天然資源の減耗償却、特許権・著作権・商標権などの無形資産の償却を扱い、のれんのように耐用年数が確定しない無形資産は償却せず減損テストを行うと説明する。最後に耐用年数と残存価額の見積りの変更と、処分時の利得・損失の記録を扱う。

第12章：流動負債

買掛金、前受収益、長期借入金の1年以内返済部分、未払税金、短期の手形借入金を、それぞれの仕訳とともに扱う。訴訟や製品保証などの偶発負債を、FASBの区分（発生の可能性が高く見積可能、可能性は高いが見積不能、合理的に起こりうる、ほとんどない）と、それぞれの認識・開示の方法に沿って説明する。最後の長い節は給与計算の記録で、総支給額と手取額、所得税・社会保障税・メディケア税の源泉徴収、FUTAやSUTAを含む雇用主側の給与税を扱う。

第13章：長期負債

企業が手形や社債によって資金を調達する方法、社債契約書の内容、市場利子率と表面利率の関係によって社債が額面・プレミアム付き・割引で発行される理由を説明する。プレミアムと割引を償却する実効金利法と、発行から利払い、償還までの社債のライフサイクルにおける仕訳を扱う。付録では負債による調達と株式による調達を比較する。

第14章：株式会社の会計

株式会社の設立方法、二重課税を含む長所と短所、負債と株式のどちらで調達するかの選択を説明する。普通株と優先株、授権・発行済・流通株式、額面株・無額面株・表示価額、現金や財産と引き換えの株式発行、自己株式を扱う。続いて現金配当、財産配当、株式配当（小規模と大規模を分ける25%の基準）と株式分割を記録し、利益剰余金、拘束・処分済利益剰余金、株主資本等変動計算書、前期損益修正、1株当たり利益を説明する。

第15章：組合企業（パートナーシップ）の会計

造園業のパートナーシップを例に、パートナーシップの税制上の利点と、相互代理や無限責任とを比べ、責任を限定する関連形態にも触れる。パートナーシップの設立を時価で記録し、固定比率、資本残高、またはその組み合わせによる損益の配分、パートナーの加入と脱退、清算の四つのステップを扱う。

第16章：キャッシュ・フロー計算書

発生主義の利益に加えてキャッシュ・フローがなぜ重要かを説明し、キャッシュ・フローを営業・投資・財務の三つの活動に分類する。当期純利益から出発し、非資金項目と流動項目の増減を調整する間接法で計算書を作成し、資金の動きを伴わない投資・財務活動は別途開示する。フリー・キャッシュ・フロー、売上高キャッシュ・フロー比率、総資産キャッシュ・フロー比率を導入し、付録では継続事例のPropensity Companyについて同じ計算書を直接法で作成する。

主要概念

• 会計等式：資産＝負債＋所有者（株主）持分。拡張された形では持分を株式、配当、収益、費用に分ける。
• 会計サイクル：取引の分析・仕訳・転記、試算表の作成、決算整理、財務諸表の作成、締切。
• 発生主義と現金主義：現金の動きではなく、稼得・発生した時点で収益と費用を記録すること。
• 決算整理仕訳：前払費用、前受収益、未収収益、未払費用についての期末の仕訳。
• 締切仕訳と一時勘定：収益・費用・配当の残高をIncome Summary経由で利益剰余金に振り替えること。
• 継続記録法と棚卸計算法：棚卸資産と売上原価を随時更新するか、期末に更新するか。
• FOB出荷地点渡しとFOB仕向地渡し：所有権と運賃負担が買い手に移る時点を決める条件。
• 特殊仕訳帳と補助元帳：繰り返し生じる種類の取引と、得意先・仕入先ごとの残高を記録する道具。
• 不正のトライアングルと内部統制：不正が起こる理由と、資産を守るための方針・手続。
• 銀行勘定調整表：銀行側の口座記録と会社側の記録を照合するもの。
• 引当金法と年齢調べ法：費用を関連する収益と対応させるために貸倒れを見積もる方法。
• 棚卸資産の原価配分法：個別法、先入先出法、後入先出法、加重平均法。
• 減価償却、減耗償却、無形資産の償却：長期の有形資産、天然資源、無形資産の原価を耐用期間にわたって配分すること。
• 偶発負債：発生の可能性と見積りの確度に応じて認識または開示される潜在的な義務。
• 社債のプレミアムと割引、実効金利法：市場利子率が社債価格を決める仕組みと、支払利息の測定方法。
• 自己株式、配当、株式分割：株式会社の持分取引。
• キャッシュ・フロー計算書（間接法と直接法）：営業・投資・財務活動によるキャッシュ・フローの報告。
• 流動性・効率性・支払能力の比率：運転資本、流動比率、売掛金・棚卸資産回転率、売上総利益率、1株当たり利益、フリー・キャッシュ・フロー。

批判的分析

長所

• 一つの継続事例で会計サイクル全体を扱う。 第3〜5章はSupreme Cleanersを最初の取引から締切後試算表までたどるため、各ステップが前のステップの結果をどう使うかが見える。付録では新しい事業でサイクル全体をもう一度繰り返す。
• 仕訳の規則が明示されている。 要約では、仕入割引、返品、売上税、給与、自己株式の再発行など、よくある場面でどの勘定を借方・貸方に記入するかが具体的に書かれており、明確な手順から学ぶのが得意な学生に向いている。
• 入門書としての幅の広さ。 中核となるサイクルに加え、会計情報システムと特殊仕訳帳、不正と内部統制、利益調整、偶発負債、給与計算、パートナーシップ、キャッシュ・フロー計算書の二つの作成方法まで扱う。
• 複数の水準の豊富な演習。 各章に多肢選択問題、設問、2組の練習問題、2組の応用問題、Thought Provokersがあり、IFRS Connectionの囲み記事や、Continuing Application at Workに繰り返し登場する小売業者Gearhead Outfittersが、手続きを実務と結びつける。
• 記帳だけでなく分析にも目を向ける。 流動比率、売上総利益率、売掛金・棚卸資産回転率、1株当たり利益、フリー・キャッシュ・フローなどの比率が全体に登場し、付録Aで水平分析・垂直分析としてまとめられる。

短所

• 米国GAAPと米国の制度が中心。 扱う基準はFASBとSECのものであり、給与計算ではFICA、FUTA、SUTAなど米国の税を扱う。IFRSは囲み記事にしか登場しないため、IFRSを教える科目には別の資料が必要である。
• 手続きに偏っている。 本文と要約の多くは借方・貸方の一覧であり、基準の背後にある理由、測定をめぐる議論、財務報告の理論にはほとんど紙幅が割かれていない。記帳を超える内容を扱う科目では、この点が問題になる。
• 深さのむらと重複。 第16章の間接法を扱う二つの節の要約はほぼ一字一句同じであり、他の財務会計科目で扱われるリース会計などのトピックは、ついでに触れられる程度である。
• 学生向けの解答が限られる。 学生が見られるのは多肢選択問題と設問の奇数番号の解答だけで、練習問題、応用問題、Thought Provokersの解答は教員専用である。
• 細部が古くなっている。 2019年の刊行であり、SOX対応、テクノロジー、キャリアに関する記述は当時の状況を反映している。

コースにおける位置づけ

財務会計の科目では、本書はWeetman and Jubb『Financial Accounting: An Introduction』と並ぶ無料の入門テキストとして使える。両書は入門という目的を共有するが、本書は米国GAAPに従っているため、学生は科目の主教材がどこまで同じ基準と用語を使っているかを確認するとよい。また、会計サイクルの手続きと基本的な比率を身につけさせることで、リストにあるより詳しいテキスト、Libbyらの『Financial Accounting』とAtrill and McLaneyの『Financial Accounting for Decision Makers』への準備にもなる。

より専門的な書の代わりにはならない。Kiesoらの『Intermediate Accounting』は、収益認識、社債、資本、キャッシュ・フローなど本書が導入するトピックを詳細な基準のレベルまで掘り下げ、Scott and O'Brienの『Financial Accounting Theory』は、本書がほとんど触れない財務報告の理論と経済学を扱う。それらに進む学生は、本書の第3〜5章と第9〜16章を、基礎となる仕訳の復習に使える。

本書の使い方

会計の予備知識は不要で、基本的な算数と百分率がわかれば十分である。第1〜5章は、各章がそれまでに導入された勘定と手順に依拠しているので、順番どおりに読むべきである。Supreme Cleanersの事例を手で計算してみることが、サイクルを身につける実践的な方法である。その後、資産と負債の章（第9〜13章）はシラバスに合わせた順序で読めるが、商品売買の第6章は棚卸資産の第10章より先に読む必要がある。第14章と第15章は、科目が株式会社と小規模事業のどちらに重点を置くかで選べばよく、第16章はそれまでのすべての章の貸借対照表の変化を使うため、最後に読むのがよい。

独習の場合は、各節の学習目標、本文、章末要約の順に読み、練習問題Aを解いて、その考え方をクラスメートや教員と照らし合わせるとよい。練習問題Bと応用問題は試験前の復習に取っておく。比率が出てきたら付録Aを参照し、管理会計も学ぶプログラムであれば第2巻（管理会計）に進むとよい。

版と出典

本ガイドは、上級寄稿著者Mitchell Franklin、Patty Graybeal、Dixon Cooperによる『Principles of Accounting, Volume 1: Financial Accounting』（OpenStax、2019年、ハードカバーISBN 978-1-947172-68-5）に基づき、https://openstax.org/details/books/principles-financial-accounting の公式PDFで読んだ。序文、目次全体、各章の「Why It Matters」の導入部と節ごとの章末要約全文、そして第13章の付録や付録Aを含む一部の箇所を参照している。